LongPort - 最新资讯

歐洲央行行長拉加德：正仔細權衡伊朗衝突對通脹的影響

新浪財經

歐洲央行行長拉加德表示，正在仔細評估伊朗衝突對通脹的影響，以確保行動時機恰當。她提到決策者面臨巨大不確定性，需要更多數據來理解衝突的後果。拉加德未對下月加息做出評論，強調必須在反應過快和過慢之間找到平衡，以實現 2% 的中期通脹目標。她指出，決策將取決於危機的深度、持續時間和影響，並需更多數據以瞭解價格走勢及其對成本和薪資談判的影響。

蘇姿豐確認將出席在上海舉辦的 AMD AI 開發者日

智通財經

5 月 9 日，AMD 中國宣佈，AMD AI 開發者日 2026 將於 5 月 19 日在上海舉辦，AMD 董事會主席兼首席執行官蘇姿豐將出席本次開發者日，並發表主題演講。

美聯儲降息理由日益枯竭，沃什接棒面臨棘手局面

華爾街見聞

美聯儲降息大門正加速關閉！受就業趨穩與通脹反彈雙重夾擊，半數華爾街機構已取消年內降息預期，期貨市場甚至隱現加息定價。面對內部鷹派全面抬頭，即將接棒的新主席 Warsh 雖揹負低利率使命，其降息議程恐將寸步難行。

你是否應該擔心亞馬遜的這一趨勢？這個指標給出了一個清晰而有説服力的答案

Motley Fool

亞馬遜在電子商務和雲計算方面實現了顯著增長，淨銷售額增長了 17%，超過 1810 億美元，利潤達到了 300 億美元。然而，由於資本支出的增加，自由現金流的下降引發了投資者的擔憂。儘管如此，亞馬遜的投資資本回報率（ROIC）在類似的支出週期後歷史上通常會恢復。首席執行官安迪·賈西向投資者保證，這些投資將帶來長期增長，特別是在人工智能領域，並表示當前自由現金流的下降不應成為擔憂的原因

高盛預計美聯儲最早 12 月降息，較此前預測延後一個季度

華爾街見聞

降息再遭 “潑冷水”！受中東局勢與通脹粘性拖累，高盛預計美聯儲最快於 2026 年 12 月才會降息。高盛警告，後續寬鬆需 “通脹回落 + 就業走軟” 雙管齊下，門檻顯著抬高，市場需做好迎接高息 “持久戰” 的準備。

AI 基礎設施投資風向轉變：AMD、英特爾與美光飆漲，英偉達光環漸褪

華爾街見聞

華爾街 AI 資本正上演 “權力交接”：熱錢從英偉達撤離，湧向英特爾、AMD 與美光。AI 智能體爆發與內存短缺引爆新一輪硬件狂歡。然而盛宴之下暗流湧動，分析師警告半導體極端漲勢已堪比 “互聯網泡沫”，需高度警惕回調風險。

預測：亞馬遜的表現將優於標準普爾 500 指數

Motley Fool

亞馬遜預計將在今年超越標準普爾 500 指數，這得益於其雲服務（AWS）加速增長，第一季度收入增長了 28%。該公司在芯片市場也獲得了 traction，其芯片業務預計將達到 500 億美元的年化收入。此外，亞馬遜在人工智能領域處於良好位置，通過機器人技術和人工智能效率提升其電子商務平台。亞馬遜的前瞻市盈率為 32，相較於競爭對手，其股票估值具有吸引力，暗示未來有顯著的增長潛力

“站在光裏” 的 Lumentum 闖入納指 100! AI 數據中心奔赴 “光互連時代”

智通財經

Lumentum 加入有着 “全球科技股風向標” 稱號的納斯達克 100 指數 (簡稱 “納指 100”)，對於該公司基本面前景以及光互連產業鏈投資前景而言是極其重要的正面催化劑。

中國 4 月以美元計價出口同比增長 14.1%; 預估為 +8.4%。中國 4 月以美元計價進口同比增長 25.3%; 預估為 +20.0%

華爾街見聞

中國 4 月以美元計價出口同比增長 14.1%，高於預估的 8.4%；進口同比增長 25.3%，也超出預估的 20.0%。風險提示：市場有風險，投資需謹慎，本文不構成個人投資建議，用户應根據自身情況做出投資決策。

狂賣 80 億美元微軟持倉！知名科技對沖基金 “十年持股一朝清倉”

華爾街見聞

知名對沖基金 TCI 創始人 Hohn 將微軟持倉從 10% 驟降至 1%，終結近十年持股。核心原因是 AI 快速發展對微軟 Office 及 Azure 業務構成結構性威脅，疊加微軟年內股價已跌超 12%。與此同時，TCI 增持 Alphabet 至 5%，使其躍升為基金最大科技持倉。

非農緩解 “滯脹” 擔憂，美股新高，英特爾和存儲芯片股暴漲，Rocket Lab 績後漲 34%

華爾街見聞

芯片指數收漲 5.5%，和標普、納指均本週第三日收創最高紀錄。美光收漲逾 15%，AMD 財報周累計大漲 26%。離岸人民幣連續兩日盤中漲破 6.80、再創四年新高。原油逆轉三連跌，但全週迴落超 6%。金銀三連漲，黃金漲超 1%，期銀全周漲近 6%。紐銅反彈近 2%、收創歷史新高，全周漲超 5%。

“新美聯儲通訊社”：四月非農數據穩健，美聯儲政策重心應轉向通脹

華爾街見聞

“新美聯儲通訊社” Nick Timiraos 撰文稱，四月份的非農就業報告凸顯了勞動力市場穩定，通脹數據將決定美聯儲下一步政策方向。其同時指出，受關税和伊朗戰爭的影響，通脹率目前正緩慢上升。

美聯儲官員古爾斯比稱所有利率選項都在考慮範圍

新浪財經

芝加哥聯儲行長奧斯坦·古爾斯比表示，美聯儲正在考慮所有利率選項，包括降息和加息。他指出，當前形勢下不應僅考慮降息，反映出美聯儲對通脹的擔憂，尤其是由於伊朗戰爭引發的能源價格衝擊。儘管古爾斯比今年沒有投票權，但他重申了對未來利率調整的靈活性。

蘋果或再度成為英特爾客户，對兩家公司意味着什麼？

新浪財經

蘋果正在與英特爾進行初步談判，考慮在部分 Mac 產品中重新採用英特爾芯片。這是蘋果自 2020 年轉向自研芯片以來首次考慮迴歸英特爾。蘋果對英特爾最新的 Core Ultra 9 處理器表現出興趣，可能在高端 Mac 產品中測試。此舉旨在滿足專業用户對內存和多 GPU 支持的需求。市場反應顯示，蘋果股價上漲約 0.5%，英特爾股價上漲約 2%。分析師認為此交易的象徵意義大於實際財務影響。

報道：蘋果與英特爾達成初步的芯片製造協議

華爾街見聞資訊

蘋果與英特爾達成初步的芯片製造協議。市場有風險，投資需謹慎，本文不構成個人投資建議，用户應考慮意見是否符合其特定狀況，投資責任自負。

新債王：正在為美國” 債務重組” 做準備；哈塞特：美債違約 “百萬年內不可能”

華爾街見聞

“新債王” 岡拉克正為美國單方面重組債務這一極低概率情景做準備，已在旗艦基金中將高票息國債置換為最低票息品種。他擔心若經濟嚴重衰退，政府可能將票息從 4% 壓至 1%。白宮經濟顧問哈塞特堅決否認，稱 “百萬年內” 絕無可能違約。當前市場隱含違約概率低於 1%，但 31 萬億美元債務規模引發的擔憂仍在升温。

美國 5 月消費者信心超預期下滑

新浪財經

美國 5 月消費者信心指數初值為 52.8，低於 4 月的 54.2 和市場預期的 53.5，顯示出消費者對經濟前景的悲觀情緒加深。調查顯示，通脹預期上升，尤其是低收入家庭受到高油價和持續通脹的影響更為明顯。民主黨選民的情緒指數下降約 8%，而共和黨選民基本持平。此報告可能抑制未來消費支出，影響經濟增長。

《紐約時報》：Meta 擁抱 AI 令員工苦不堪言

新浪財經

Meta 正在全力推進人工智能戰略轉型，導致員工壓力劇增。多個團隊因優先級調整被重組或取消，招聘凍結，數千名員工被重新分配到 AI 項目。員工抱怨工作量激增，績效考核標準也偏向 AI 技能。薪酬結構變化引發不滿，AI 部門員工流失率上升至 18%。Meta 高管強調轉型必然伴隨陣痛，員工面臨不確定性。分析指出，Meta 的困境反映了 AI 戰略與員工福祉之間的矛盾。

美伊和平談判陷入停滯，美國國務卿對伊朗再度發出威脅

新浪財經

美國國務卿警告，若伊朗船隻威脅美軍艦艇，美方將直接開火。魯比奧表示，期待伊朗在本週五前對停戰諒解備忘錄作出回應，以推動正式談判。伊朗正在審議包含 14 項條款的備忘錄，原則上有望同意，但要求修改多項條款。

赤峯黃金將於 6 月 15 日派發末期股息每股 0.36565 港元

智通財經

智通財經 APP 訊，赤峯黃金髮布公告，將於 2026 年 6 月 15 日派發截至 2025 年 12 月 31 日止年度的末期股息每股 0.36565 港元。

非農就業人數超預期但薪資放緩市場打消年內加息疑慮

智通財經

美國勞動力市場在經歷波動後顯現企穩信號。4 月非農就業人數增加 11.5 萬，超出預期的 6.5 萬，失業率維持在 4.3%。薪資增速放緩，平均時薪環比上漲 0.2%，同比上漲 3.6%，均低於預期。儘管薪資增速温和，但實際收入因工時增加得到支撐。整體數據指向勞動力市場温和降温，但並未崩潰。

美股前瞻 | 三大股指期貨齊漲非農數據今夜重磅來襲

智通財經

5 月 8 日美股三大股指期貨齊漲，道指期貨漲 0.34%，標普 500 指數期貨漲 0.51%，納斯達克 100 指數期貨漲 0.77%。市場普遍預期 4 月新增就業 6.2 萬人，失業率維持在 4.3%。薪資環比漲幅有望回升至 0.3%，鞏固美聯儲年內不降息預期。美國勞工部將於週五公佈 4 月非農就業報告。

7250 億美元豪賭 AI 的代價：美股科技巨頭現金流創逾十年新低

華爾街見聞

為搶佔 AI 先機，亞馬遜、Meta 等四大科技巨頭 2026 年合併自由現金流驟降至約 40 億美元，創 2014 年以來新低。亞馬遜全年淨消耗百億現金，Alphabet 與 Meta 被迫密集發債、暫停回購。與此同時，表外項目可能讓巨頭隱藏真實財務風險，而硬件通脹正迫使其進一步加大開支。

台積電銷售額增長 17.5% 得益於 AI 建設熱潮持續

新浪財經

台積電銷售額增長 17.5%，達到 4107 億元新台幣（131 億美元），得益於持續的 AI 建設熱潮。分析師預計該公司 6 月季度營收將增長 35%。台積電為英偉達和 AMD 等企業生產尖端半導體，成為全球 AI 產業的重要參與者。同時，Alphabet、亞馬遜、Meta 和微軟計劃今年投入 7250 億美元於 AI 領域，超出預期。

“AI 牛市敍事” 再擴容！台積電強強聯手索尼押注 “AI 之眼”

智通財經

台積電與索尼計劃成立合資企業，製造下一代高性能圖像傳感器。索尼將成為控股股東，並在熊本縣新建晶圓廠設立生產線。雙方希望結合索尼的傳感器設計經驗與台積電的芯片製程優勢，提升圖像傳感器性能。索尼 CEO 表示，此合作是向輕量化晶圓廠邁出的第一步，未來將引入合作伙伴以提升製造能力。此舉標誌着台積電在高端半導體制造領域的進一步拓展。

一場石油危機，觸發油服 20 年來最大上行週期？

華爾街見聞

巴克萊認為，當前石油危機並非短期波動，而是類似 1973 年禁運的結構性斷裂。中東約 900 萬桶/日產量中斷，而美國頁岩油因儲量枯竭和資本紀律無法快速補位，終結了其 “兜底” 角色。閒置產能歸零、定價權迴歸油服行業，預計 2027-2028 年上游資本支出將加速至 9-10% 甚至兩位數增長，驅動近二十年來最佳的油服超級週期。

” 滯脹交易 “席捲市場，今晚非農要多差，才能重啓降息預期？

華爾街見聞

美國 4 月非農就業數據將於今晚公佈，市場預期新增 65000 個崗位，較 3 月大幅放緩。華爾街普遍認為，在高通脹和中東局勢下，美聯儲年內降息可能性接近零。高盛指出，降息需失業率升至 4.5% 或出現明顯負增長。今晚數據若小幅低於預期，市場可能忽略；若大幅高於預期，則可能重新評估加息預期。通脹壓力加大，油價上漲可能影響美聯儲政策。

AI 巨頭瘋狂燒錢，台積電卻 “踩剎車”：4 月營收增幅創近半年新低

智通財經

台積電 4 月營收為新台幣 4107.3 億元，環比下降 1.1%，同比增長 17.5%，為近六個月最低增幅。儘管 4 月表現降温，但前四月累計營收達新台幣 1.5448 萬億元，同比增速 29.9%。分析師預計 6 月營收增速將接近 35%。台積電的高性能 AI 芯片需求持續推動整體營收，且已將 2026 年資本支出目標上調至 520 億至 560 億美元，以應對長週期紅利。

木頭姐再挺馬斯克：SpaceX IPO 認購需求 “如飢似渴”，特斯拉將完勝自動駕駛競賽

智通財經

木頭姐凱西·伍德對 SpaceX 即將進行的 IPO 表示樂觀，稱市場對其股票的認購需求 “如飢似渴”。她認為 SpaceX 的軌道數據中心將成為巨大的機遇，並指出特斯拉憑藉垂直整合將在自動駕駛市場中佔據優勢。儘管 SpaceX 計劃融資 750 億美元，估值達 1.75 萬億美元，但供需可能失衡，導致股價波動。伍德強調，SpaceX 激發了人們對太空探索的夢想。

4 月非農前瞻：表面放緩但內核仍緊薪資回升強化美聯儲年內不降息預期

智通財經

市場普遍預期 4 月新增就業 6.2 萬人，失業率維持在 4.3%；薪資環比漲幅有望回升至 0.3%，進一步鞏固美聯儲年內不降息的預期。儘管 4 月就業增長預計放緩，但勞動力市場基本面未見實質性變化。經濟學家指出，地緣衝突對就業市場的影響尚未顯現，且美聯儲將關注薪資和失業率數據，以確認市場共識：今年不會因勞動力市場疲軟而降息。

LongPort - 最新资讯

歐洲央行行長拉加德：正仔細權衡伊朗衝突對通脹的影響

蘇姿豐確認將出席在上海舉辦的 AMD AI 開發者日

美聯儲降息理由日益枯竭，沃什接棒面臨棘手局面

你是否應該擔心亞馬遜的這一趨勢？這個指標給出了一個清晰而有説服力的答案

高盛預計美聯儲最早 12 月降息，較此前預測延後一個季度

AI 基礎設施投資風向轉變：AMD、英特爾與美光飆漲，英偉達光環漸褪

預測：亞馬遜的表現將優於標準普爾 500 指數

“站在光裏” 的 Lumentum 闖入納指 100! AI 數據中心奔赴 “光互連時代”

中國 4 月以美元計價出口同比增長 14.1%; 預估為 +8.4%。中國 4 月以美元計價進口同比增長 25.3%; 預估為 +20.0%

狂賣 80 億美元微軟持倉！知名科技對沖基金 “十年持股一朝清倉”

非農緩解 “滯脹” 擔憂，美股新高，英特爾和存儲芯片股暴漲，Rocket Lab 績後漲 34%

“新美聯儲通訊社”：四月非農數據穩健，美聯儲政策重心應轉向通脹

美聯儲官員古爾斯比稱所有利率選項都在考慮範圍

蘋果或再度成為英特爾客户，對兩家公司意味着什麼？

報道：蘋果與英特爾達成初步的芯片製造協議

新債王：正在為美國” 債務重組” 做準備；哈塞特：美債違約 “百萬年內不可能”

美國 5 月消費者信心超預期下滑

《紐約時報》：Meta 擁抱 AI 令員工苦不堪言

美伊和平談判陷入停滯，美國國務卿對伊朗再度發出威脅

赤峯黃金將於 6 月 15 日派發末期股息每股 0.36565 港元

非農就業人數超預期但薪資放緩 市場打消年內加息疑慮

美股前瞻 | 三大股指期貨齊漲 非農數據今夜重磅來襲

7250 億美元豪賭 AI 的代價：美股科技巨頭現金流創逾十年新低

台積電銷售額增長 17.5% 得益於 AI 建設熱潮持續

“AI 牛市敍事” 再擴容！ 台積電強強聯手索尼押注 “AI 之眼”

一場石油危機，觸發油服 20 年來最大上行週期？

” 滯脹交易 “席捲市場，今晚非農要多差，才能重啓降息預期？

AI 巨頭瘋狂燒錢，台積電卻 “踩剎車”：4 月營收增幅創近半年新低

木頭姐再挺馬斯克：SpaceX IPO 認購需求 “如飢似渴”，特斯拉將完勝自動駕駛競賽

4 月非農前瞻：表面放緩但內核仍緊 薪資回升強化美聯儲年內不降息預期

非農就業人數超預期但薪資放緩市場打消年內加息疑慮

美股前瞻 | 三大股指期貨齊漲非農數據今夜重磅來襲

“AI 牛市敍事” 再擴容！台積電強強聯手索尼押注 “AI 之眼”

4 月非農前瞻：表面放緩但內核仍緊薪資回升強化美聯儲年內不降息預期