Wedbush: AI cloud computing spending brings a wave of growth, US tech stocks will welcome a strong Q2 report

智通財經 APP 獲悉，Wedbush 表示，預計科技行業第二季度的盈利表現將十分強勁，其中雲計算和人工智能領域的支出將是主要推動力。Wedbush 對今年下半年的五大科技股推薦分別是：英偉達 (NVDA.US)、Meta(META.US)、微軟 (MSFT.US)、Palantir(PLTR.US) 以及特斯拉 (TSLA.US)。

由 Daniel Ives 領導的分析師團隊表示，他們認為科技股將在今年下半年表現強勁，即將迎來一個強勁的科技財報季。同時，“人工智能革命的推動力” 正在半導體、軟件以及企業和消費者領域加速發展。

分析師們表示：“我們認為市場低估了未來由人工智能驅動的強勁增長態勢。我們預計未來幾周科技股將迎來一個非常強勁的第二季度財報季，這將進一步證明我們看多的大科技巨頭們的觀點是正確的。”

分析師們指出，他們持樂觀態度的原因在於：投資者尚未充分認識到未來三年內來自企業和政府在人工智能技術及應用方面的 2 萬億美元支出所帶來的 “增長浪潮”。

Ives 及其團隊表示：“我們目前對這場正在全球範圍內展開的第四次工業革命的瞭解還非常有限，這場革命是由諸如英偉達、微軟、Palantir、Meta、Alphabet 以及亞馬遜 (AMZN.US) 等大型科技巨頭引領的。”

分析師們補充道，在經歷了相對強勁的幾個月 (期間成功應對了關税和地緣政治方面的挑戰) 之後，如今科技股有望在 2025 年下半年迎來又一輪大幅上漲。這一上漲將由當前處於 “科技時代黃金時期” 的科技股中的佼佼者所引領。

分析師指出，到目前為止，2025 年是企業生成式人工智能發展過程中的一個轉折點。隨着越來越多的公司開始將人工智能應用於實際生產中 (從概念階段過渡到規模化應用)，真正的廣泛應用已經展開，同時這些公司也紛紛尋求投資人工智能以降低成本、提高生產力。

分析師們表示：“展望未來，關鍵在於各種應用場景的大量湧現，這將推動軟件和芯片引領的技術變革在 2025 年及以後的整個過程中發揮重要作用。因此，這進一步印證了我們的科技牛市和人工智能革命論點將在接下來的 12 至 18 個月內繼續深化。”

Ives 及其團隊認為，特朗普政府在關税問題上的強硬立場將會有所緩和，並將尋求與包括中國、日本和印度在內的各國達成全面的貿易協議，這些協議不會對大型科技公司和人工智能革命的現狀產生重大影響。分析人士補充道，英偉達本週恢復向中國銷售其 H20 芯片這一舉措對科技行業而言是一個重要的戰略利好因素。

分析師表示：“在人工智能應用的初期階段，主要採用的是英偉達芯片和雲計算巨頭的產品。但值得注意的是，我們估計，在每投入 1 美元用於英偉達產品的情況下，整個技術生態系統的其他部分將獲得 8 至 10 美元的回報。”